Historia de un cliente
Cómo Nest facilita y aclara la gestión de fondos complejos con Clarity AI y Aladdin
El National Employment Savings Trust (Nest) es una empresa pública del Reino Unido, creada inicialmente por el Gobierno para ofrecer a las empresas una opción pública de pensión en el lugar de trabajo. En la actualidad, Nest es uno de los mayores proveedores de pensiones en el lugar de trabajo del Reino Unido, con más de 13 millones de afiliados. Utiliza su importante poder de inversión para ayudar a proporcionar fuertes rendimientos de inversión a sus miembros, al tiempo que busca hacer una diferencia positiva en el mundo en que vivimos. En 2022, Nest se asoció con Clarity AI para ayudar a gestionar los datos de los numerosos fondos en los que invierte en sus áreas prioritarias. Esta colaboración permitió a Nest obtener una mayor visibilidad de sus gestores y fondos, garantizar el pleno cumplimiento de la normativa y comenzar a desarrollar un sistema de riesgo integrado.
La oportunidad
La solución
Nest implantó las soluciones de Clarity AIAI para mejorar la integración de datos ESG en todas las plataformas. Los paneles personalizados ayudaron a supervisar a los gestores de fondos y a detectar riesgos como las infracciones relacionadas con los combustibles fósiles. La integración con Aladdin® fusionó los datos ESG y de riesgo, agilizando la elaboración de informes para marcos como TCFD.
Resultados
Con los datos de alta calidad, las integraciones y las opciones escalables de Clarity AIAI, Nest dispone ahora de un conjunto coherente de métricas que puede utilizar en diferentes carteras y de la capacidad de supervisar el rendimiento de los gestores con mayor eficacia. El compromiso de Nest con la inversión sostenible es ahora más fuerte que nunca.
Mayor compromiso con la sostenibilidad
Para Nest, la inversión sostenible no es una moda, sino un pilar fundamental para ofrecer mayores rendimientos y un futuro mejor a sus miembros. Nest ha ampliado rápidamente sus activos bajo gestión y ahora trabaja con 19 gestores de fondos externos en una amplia gama de clases de activos. Cada uno de ellos conlleva riesgos y oportunidades ASG específicos, y la supervisión de esta amplia y compleja cartera requiere datos precisos y procesables que respalden la inversión responsable y, al mismo tiempo, se ajusten a las convicciones de Nest en materia de inversión.
Katharina Lindmeier, Jefa de Estrategia de Sostenibilidad, dirige estos esfuerzos. Su función se centra en desarrollar el enfoque de Nest sobre el cambio climático y recientemente se ha ampliado para incluir la naturaleza y la biodiversidad como prioridades clave. Trabaja en estrecha colaboración con otros miembros del equipo de inversión de Nest para garantizar que los riesgos y oportunidades ASG sean una parte central del proceso de selección de nuevos mandatos, y se compromete con los gestores de fondos existentes de Nest para que Nest pueda evolucionar continuamente sus enfoques en línea con las mejores prácticas para cada clase de activos.
"El firme propósito social de Nest y su papel como inversor responsable están arraigados en toda la organización. Esto significa que, además de proporcionar sólidos resultados de inversión a nuestros miembros, también tratamos de marcar la diferencia en la sociedad y el mundo en el que viven nuestros miembros. Nuestras áreas prioritarias ESG actuales son el cambio climático, la naturaleza y la biodiversidad, el capital humano, los derechos humanos, los derechos digitales y la tecnología, la diversidad y la salud y los sistemas alimentarios."
Datos fragmentados sobre ESG
Aunque Nest ha hecho grandes progresos en la definición de sus prioridades ASG, la recopilación de los datos necesarios para ejecutar su estrategia fue un reto. El panorama de los datos ASG está fragmentado y desarticulado, lo que exige un esfuerzo considerable para recopilar información de una amplia gama de fuentes. Este proceso no sólo requiere muchos recursos, sino que también se complica por la falta de integración entre los datos ASG y las principales métricas de riesgo de inversión. Como resultado, la plena integración de las consideraciones ASG en los procesos de inversión, que es una parte fundamental de los objetivos de Nest, puede resultar difícil.
Para hacer frente a estos retos, Nest se lanzó a la búsqueda de un proveedor de datos y un socio que pudiera respaldar sus actividades clave, entre ellas:
- Evaluar y garantizar que sus fondos cumplen sus normas de inversión responsable.
- Proporcionar un conjunto coherente de parámetros que pueda aplicarse a las distintas carteras.
- Supervisión de la actuación de los gestores de fondos en relación con políticas específicas sobre valores y ética.
- Apoyar a Nest en la realización de sus propias actividades de custodia
- Cumplimiento de los requisitos de información, como los informes TCFD y FRC Stewardship Code.
Aquí es donde Clarity AI entra en juego.
"Nos impresionó especialmente el proceso de investigación de Clarity AIAI y la plataforma que nos permite personalizar los datos de acuerdo con los diferentes riesgos ASG y carteras con diferentes objetivos de sostenibilidad."
He aquí cómo Clarity AI se convirtió en el socio esencial que Katharina necesitaba para alcanzar todas las prioridades de Nest y, al mismo tiempo, ayudar a garantizar una excelente rentabilidad para los miembros.
Integrar la sostenibilidad es más fácil con Clarity AI
Gracias a las soluciones de Clarity AI, Katharina pudo hacer frente a dos retos clave: supervisar el rendimiento de los gestores de fondos para garantizar que se ajustan al compromiso con las directrices ASG e integrar los datos ASG en todas las plataformas para mejorar la visibilidad y reforzar la toma de decisiones.
Seguimiento del enfoque de los gestores en materia de inversión y gestión responsables
Desafío 1
Nest establece las expectativas de cada gestor en materia de inversión responsable y administración, que se adaptan a cada gestor y varían en función del mercado y la clase de activos, lo que las hace más precisas pero también más complicadas. El equipo de inversión celebra una reunión trimestral interna de seguimiento de los gestores de fondos para analizar su rendimiento y revisar cualquier posible incumplimiento de los criterios ASG y otros mandatos. Por ejemplo, Nest evalúa la exposición a áreas de riesgo potencial en toda la cartera, utilizando puntos de datos como la exposición al petróleo y el gas, las violaciones de los derechos laborales o las preocupaciones por la biodiversidad. Clarity AI está ayudando a Nest a que estas reuniones sean mucho más rápidas y sencillas.
"Utilizamos los datos de Clarity AI para desarrollar un cuadro de mandos que establece las exposiciones de las diferentes carteras a las principales áreas de riesgo ASG, así como el cumplimiento de los mandatos individuales. Por ejemplo, hemos utilizado los datos de exposición Clarity AI para ayudarnos a identificar si los gestores pueden haber incumplido nuestras pantallas de combustibles fósiles."
Esta parte fundamental del trabajo de Nest es ahora más precisa y rápida al mismo tiempo, lo que les permite ganar en eficiencia y eficacia. En todos los fondos que gestiona, este ahorro de tiempo es significativo.
Integración de datos ESG en múltiples plataformas para gestionar el riesgo
Desafío 2
Nest designó recientemente a Aladdin® como su plataforma de riesgo de inversión y ahora utiliza sus escenarios climáticos para informar su proceso de asignación de activos. Con la gran cantidad de datos de inversión ESG disponibles, pero aislados en diferentes formatos, procesos y plataformas en toda la industria, Nest estaba buscando un socio que se integrara perfectamente con la plataforma Aladdin® para crear una plataforma consolidada para el riesgo de inversión y el análisis de sostenibilidad.
"Un beneficio inesperado de trabajar con Clarity AI ha sido la relación existente con Aladdin®, lo que significa que los datos de Clarity AI están disponibles para nosotros a través de la plataforma Aladdin®. Esto ha facilitado mucho la generación de informes sobre nuestras carteras y la integración de los datos ESG con otras métricas de riesgo."
Los datos que antes eran difíciles de encontrar y utilizar, dispersos en distintas plataformas, ahora se pueden analizar y consultar fácilmente en una sola herramienta. Además, esta sencilla integración ha abierto aún más posibilidades futuras de utilizar Clarity AI y Aladdin® para mejorar aún más el trabajo y la evaluación ESG de Nest.
"Acabamos de empezar a utilizar el análisis de escenarios de Aladdin® Climate para ayudar a informar nuestro proceso de toma de decisiones de asignación de activos y queremos basarnos en eso utilizando los datos de Clarity AI AI para otras prioridades ESG. Ahora queremos ampliar nuestro uso de los datos de Clarity AI en Aladdin® a otros procesos clave, como los informes TCFD."
Resumen de resultados: Gestión de la complejidad
Nest ha transformado su enfoque de la gestión de una estrategia de inversión grande y compleja, lo que le permite alcanzar mejor sus ambiciosos objetivos de sostenibilidad. La plataforma de Clarity AIha permitido a Nest:
Mejorar la supervisión de los gestores de fondos
Las reuniones trimestrales de rendimiento de Nest se preparan mucho más rápido y con datos más precisos.
Reforzar la gestión de riesgos
Con una perfecta integración de Aladdin®, Nest ahora utiliza los datos Clarity AI para tomar decisiones más informadas sobre la asignación de activos.
Garantizar la armonización de las carteras
Nest puede ahora aplicar métricas ESG coherentes en todos los mandatos y realizar un seguimiento más eficiente del cumplimiento de marcos como la TCFD y el FRC Stewardship Code.
El futuro de Nest
De cara al futuro, Nest tiene previsto desarrollar un sistema de gestión de riesgos aún más sofisticado para seguir perfeccionando su estrategia de inversión y cumplir sus compromisos con la sostenibilidad y la inversión responsable. Con Clarity AI como socio, Katharina y su equipo están bien posicionados para llevar el compromiso de Nest de invertir por un mundo mejor, y mejores rendimientos, al siguiente nivel, incluso en un mundo cambiante.
"Con el tiempo, aspiramos a ofrecer un sistema de riesgo integrado que nos permita generar y utilizar datos de una sola fuente para todos los niveles de nuestro proceso de inversión".
Desde la mejora de su proceso para supervisar el rendimiento de los gestores hasta el cumplimiento de sus objetivos de inversión responsable, el éxito continuado de Nest como líder en inversión sostenible está prácticamente asegurado.