Μια νέα εποχή στην εποπτεία των ESG: Clarity AI και ενσωμάτωση της τεχνολογίας Next Gate για την υποβολή εκθέσεων SFDR

Ο κανονισμός για τη γνωστοποίηση της βιώσιμης χρηματοδότησης (SFDR) υποχρεώνει τους διαχειριστές περιουσιακών στοιχείων να υποβάλλουν εκθέσεις σχετικά με τις επιπτώσεις των επενδύσεών τους στη βιωσιμότητα, εστιάζοντας στις κύριες δυσμενείς επιπτώσεις (ΠΔΕ).

Ο Ιούνιος του 2024 σηματοδοτεί την προθεσμία για τον δεύτερο ετήσιο κύκλο υποβολής εκθέσεων των ΠΑΙ στο πλαίσιο της ιστοσελίδας SFDR. Στο πλαίσιο αυτό, επισημαίνουμε τρεις γενικές τάσεις που θα μπορούσαν να λάβουν υπόψη τους οι συμμετέχοντες στις χρηματοπιστωτικές αγορές καθώς πλησιάζει η προθεσμία:

1. Καθώς πρόκειται ήδη για τη δεύτερη περίοδο αναφοράς, ο έλεγχος θα αυξηθεί:

Στην έκθεσή τους του Σεπτεμβρίου 2023 σχετικά με την εθελοντική αναφορά των PAI στην ιστοσελίδα SFDR, οι ΕΕΑ (Ευρωπαϊκές Εποπτικές Αρχές) υπαινίχθηκαν ότι η εποπτεία και η επιβολή της νομοθεσίας σχετικά με την αναφορά των PAI θα αυξηθεί κατά τη διάρκεια των επόμενων ετών.

2. Οι ΕΕΑ έχουν προβεί σε αυστηρές δηλώσεις σχετικά με τη χρήση της "απαλλαγής των 500 εργαζομένων":

Στην ίδια έκθεση, οι ΕΕΑ σημείωσαν επίσης ότι πολλοί συμμετέχοντες στην αγορά είχαν παρερμηνεύσει το όριο των 500 εργαζομένων για την υποβολή εκθέσεων. Επιβεβαίωσαν ότι "...οι ΕΧΑ δεν εξετάζουν τυχόν αρνητικές επιπτώσεις των επενδυτικών αποφάσεων σε παράγοντες βιωσιμότητας, αποτελεί καλή πρακτική να περιλαμβάνουν στη δήλωση σαφείς λόγους για τους οποίους δεν το κάνουν, καθώς και πληροφορίες σχετικά με το αν και πότε προτίθενται να εξετάσουν τις εν λόγω αρνητικές επιπτώσεις". Με άλλα λόγια, δεν αρκεί πλέον να αναφέρεται απλώς το όριο των 500 ως λόγος για τη μη υποβολή έκθεσης.

3. Διασπορά δεδομένων:

Το δεύτερο έτος αποτελεί επίσης ευκαιρία για τους συμμετέχοντες στη χρηματοπιστωτική αγορά (FMP) να αναστοχαστούν σχετικά με την υποβολή εκθέσεων κατά το προηγούμενο έτος. Σε επισκόπηση δείγματος 95 FMPs με Assets Under Management (AuM) άνω των ~20 δισ. ευρώ, η Clarity AI παρατήρησε διασπορά των αποτελεσμάτων ανά PAI. Αυτό μπορεί να οφείλεται σε διάφορους λόγους, συμπεριλαμβανομένων των διαφορετικών στρατηγικών επενδύσεων και συλλογής δεδομένων. Για παράδειγμα, στην περίπτωση του υποχρεωτικού PAI 9: Αναλογία επικίνδυνων αποβλήτων, το SFDR RTS περιλαμβάνει ρητά τα ραδιενεργά απόβλητα στον ορισμό των επικίνδυνων αποβλήτων, τα οποία συνήθως αναφέρονται χωριστά από τα υπόλοιπα επικίνδυνα απόβλητα. Χωρίς τα επαρκή εργαλεία και πόρους, οι πελάτες μπορεί να παραλείψουν αυτές τις μετρήσεις στον υπολογισμό, με αποτέλεσμα τον κίνδυνο ρυθμιστικού ελέγχου.

Σχήμα 1: Κατανομή των δεδομένων για τον ΠΕΑ 9 "Επικίνδυνα και ραδιενεργά απόβλητα" (τόνοι/M€ που επενδύθηκαν).

Σημείωση: Αναπαράσταση της υποχρεωτικής κατανομής των δεδομένων του PAI 8, συμπεριλαμβανομένων των δεδομένων για 63 ΑΛΠ. Πηγή: Clarity AI

Ενεργοποίηση νέων περιπτώσεων χρήσης SFDR

Η Next Gate Tech έχει συνάψει συνεργασία με το Clarity AI για να επιτρέψει στους διαχειριστές περιουσιακών στοιχείων να συμμορφώνονται με αυτές τις κανονιστικές απαιτήσεις πιο αποτελεσματικά και αποδοτικά.

Ως εταιρεία τεχνολογίας, η Clarity AI επιτρέπει την ακρίβεια, την ευθυγράμμιση και την ευρύτερη κάλυψη για την ανάλυση, τη δημιουργία και την υποβολή εκθέσεων χαρτοφυλακίου:

• Ακρίβεια: Οι μεθοδολογίες PAI του SFDR του Clarity AIέχουν αναπτυχθεί από τις πρώτες αρχές με προσαρμοσμένες εκστρατείες συλλογής δεδομένων και προηγμένα μοντέλα μηχανικής μάθησης για να ληφθούν υπόψη οι ρυθμιστικές αποχρώσεις, όπως η συμπερίληψη των κατάλληλων υδάτινων ρύπων στον PAI 8 και των σωστών συστατικών επικίνδυνων αποβλήτων στον PAI 9.
• Ευθυγράμμιση: Με μια ομάδα εμπειρογνωμόνων, το Clarity AI προσπαθεί πάντα να παρέχει εμπιστοσύνη στη συμμόρφωση - έχοντας ήδη εφαρμόσει τις πιο πρόσφατες αλλαγές από την αναθεώρηση των RTS της ΕΕΑ, ενώ παρακολουθεί συνεχώς τις ρυθμιστικές εξελίξεις.
• Broad Coverage: Το Clarity AI καλύπτει πάνω από 60.000 εταιρείες, παρέχοντας μια ευρεία εικόνα των εταιρικών πρακτικών και επιπτώσεων, προσφέροντας έτσι διαφάνεια και λογοδοσία.

Με την Next Gate Tech, οι πελάτες τους μπορούν να επικεντρωθούν σε ό,τι είναι σημαντικό και να αυτοματοποιήσουν όλα τα υπόλοιπα, όπως την εποπτεία, τη διαχείριση δεδομένων, τη συμφωνία και την υποβολή εκθέσεων για τις λειτουργίες των ταμείων:

• Πλήρως αυτοματοποιημένη διαχείριση δεδομένων: Η πλατφόρμα της Next Gate Tech αυτοματοποιεί τον μετασχηματισμό πολύπλοκων τοπίων δεδομένων ESG, εστιάζοντας στην ακρίβεια και την αποτελεσματικότητα. Αυτό διασφαλίζει ότι οι διαχειριστές περιουσιακών στοιχείων έχουν συνεπή και αξιόπιστα δεδομένα στη διάθεσή τους, δίνοντάς τους τη δυνατότητα να λαμβάνουν γρήγορα τεκμηριωμένες αποφάσεις.
• Μοναδική εποπτεία ESG και ροές εργασίας με τεχνητή νοημοσύνη: Η ενσωμάτωση τεχνολογιών τεχνητής νοημοσύνης ενισχύει την ικανότητα της πλατφόρμας να παρακολουθεί και να διαχειρίζεται αποτελεσματικά τα δεδομένα ESG. Προβλέποντας τη συμπεριφορά του χαρτοφυλακίου και εντοπίζοντας τις ανωμαλίες, το σύστημα προσφέρει ολοκληρωμένη επίλυση προβλημάτων. Αυτή η προληπτική προσέγγιση στη διαχείριση των δεδομένων όχι μόνο βοηθά στην τακτική συμμόρφωση, αλλά υποστηρίζει επίσης τη λήψη στρατηγικών αποφάσεων υπό τις εξελισσόμενες συνθήκες της αγοράς.
• NAV Oversight: Εξορθολογίζει τις διαδικασίες υπολογισμού της ΚΑΕ για μεγαλύτερη ακρίβεια και διαφάνεια, χρησιμοποιεί προηγμένες αναλύσεις για τον εντοπισμό αποκλίσεων και ελαχιστοποιεί τους λειτουργικούς κινδύνους στην αποτίμηση των αμοιβαίων κεφαλαίων.

Μαζί, αυτή η συνεργασία αποτελεί παράδειγμα της δέσμευσης για καινοτομία και κανονιστική συμμόρφωση, εξοπλίζοντας τους πελάτες με τα απαραίτητα εργαλεία, όπως μια πλήρως αυτοματοποιημένη ροή εργασιών που λειτουργεί σε καθημερινή βάση. Διαθέτει ενσωματωμένες δυνατότητες για άμεση δημιουργία αναφορών, που καλύπτουν όλες τις υποχρεωτικές ΠΑΥ, αβίαστη παρακολούθηση και διαχείριση βάσει συμβάντων.

Οι ενδιαφερόμενοι ενθαρρύνονται να επικοινωνήσουν μαζί μας για να μάθουν περισσότερα για το πώς τα προϊόντα μας μπορούν να μεταμορφώσουν την προσέγγισή σας στην εποπτεία των ταμείων και τη συμμόρφωση με τις κανονιστικές διατάξεις.