Défis et solutions pour les critères de garanties minimales de la taxonomie de l'UE

Utilisation d'une technologie de pointe pour répondre aux exigences de l'UE en matière de rapports sur les garanties minimales

La taxonomie de l'UE est un système de classification normalisé permettant d'identifier les activités durables sur le plan environnemental. Une activité est "éligible" lorsqu'elle correspond à la description de l'une des activités suivantes des activités définies dans le règlement sur la taxonomie de l'UE. Une telle activité est considérée comme "alignée" si elle contribue à un objectif environnemental tout en garantissant qu'elle 1) n'a pas d'impact négatif sur d'autres objectifs environnementaux ("ne pas causer de dommages significatifs" ou "DNSH"), et 2) maintient des garanties minimales. À partir de cette année, les entreprises sont tenues de déclarer leur alignement sur la taxonomie de l'UE. Pour plus de détails sur les échéances à venir, voir notre récent article.

Pourquoi les garanties minimales sont-elles importantes dans le règlement européen sur la taxonomie ?

Les garanties minimales prévues par le règlement de l'UE sur la taxonomie sont nécessaires car elles permettent de s'assurer que les activités économiques considérées comme durables sur le plan environnemental répondent également à des normes sociales et de gouvernance. Ces garanties exigent le respect de normes minimales en matière de droits de l'homme et de droits du travail, et empêchent les activités qui enfreignent les principes sociaux fondamentaux. Elles garantissent également que les investissements et la conduite des entreprises s'alignent sur des pratiques responsables. En intégrant ces garanties, le règlement sur la taxonomie favorise une croissance durable et inclusive, conformément aux principes du pilier européen des droits sociaux. Cela contribue à maintenir une conduite éthique et responsable dans le cadre de la taxonomie de l'UE.

Comment les garanties minimales sont-elles définies dans la taxonomie de l'UE ?

Les exigences en matière de garanties minimales ont été clarifiées par la Commission européenne en juin 2023. et comprennent deux éléments clés.

Les normes internationales correspondent aux principes directeurs de l'OCDE à l'intention des entreprises multinationales et aux principes directeurs des Nations unies relatifs aux entreprises et aux droits de l'homme. Le règlement de l'UE sur la taxonomie exige des entreprises qu'elles mettent en œuvre des procédures de diligence raisonnable et de recours afin de s'aligner sur les EMN de l'OCDE et les Principes directeurs des Nations unies relatifs aux droits de l'homme. Les EMN de l'OCDE couvrent principalement la conduite responsable des entreprises et la gestion de la chaîne d'approvisionnement, tandis que les principes directeurs des Nations unies traitent des droits de l'homme. Il s'agit notamment d'adhérer aux conventions fondamentales du travail et à la Charte internationale des droits de l'homme. 

D'autre part, le principe SFDR de la DNSH garantit que des normes sociales minimales sont définies au niveau européen et maintient la cohérence de la législation européenne. La mise en œuvre du principe SFDR de la DNSH nécessite la prise en compte des indicateurs d'impact négatif principal (IAP) obligatoires pour les questions sociales et les questions relatives aux employés, le respect des droits de l'homme, la lutte contre la corruption et la lutte contre les pots-de-vin, qui sont les cinq indicateurs suivants :

• PAI 10 : Violations des principes du Pacte mondial des Nations unies et des principes directeurs de l'Organisation de coopération et de développement économiques (OCDE) à l'intention des entreprises multinationales.
• PAI 11 : Absence de processus et de mécanismes de conformité pour contrôler le respect de l'UNGC et de l'OCDE-GME.
• PAI 12 : Écart de rémunération non ajusté entre les hommes et les femmes.
• PAI 13 : Diversité des sexes au sein des conseils d'administration.
• PAI 14 : Exposition à des armes controversées.

Quels sont les principaux défis auxquels sont confrontés les acteurs des marchés financiers en ce qui concerne les garanties minimales ?

Les acteurs des marchés financiers (FMP) sont confrontés à deux défis majeurs lorsqu'ils traitent les réglementations de l'UE en matière de taxonomie : l'évolutivité et le nombre limité de données communiquées. L'examen d'un grand nombre de rapports à la recherche de données taxonomiques de l'UE peut s'avérer fastidieux et ne pas être viable à grande échelle. En outre, les données manquent ; alors que de nombreuses entreprises de l'UE utilisent la taxonomie de l'UE ou les modèles SFDR pour établir leurs rapports, les entreprises non européennes ne déclarent pas si elles respectent les garanties minimales. Par conséquent, les PGF doivent trouver d'autres moyens de collecter les informations nécessaires.

Comment le site Clarity AI peut-il aider les PGF à relever ces défis ?

Clarity AI apporte des solutions spécifiques aux problèmes d'extensibilité et de limitation des données. Nous avons recueilli les indicateurs de la taxonomie de l'UE auprès de plus de 1 500 entreprises, dont plus de 1 200 ont indiqué d'elles-mêmes si elles respectaient les garanties minimales.

Pour les entreprises qui ne déclarent pas leur conformité à la taxonomie européenne ou aux modèles SFDR , nous utilisons des techniques innovantes pour une estimation précise. Nos algorithmes avancés de traitement du langage naturel (NLP) analysent quotidiennement plus de 100 000 articles de presse provenant de plus de 30 000 sources et couvrant environ 45 000 entreprises. Grâce à ces informations, nous pouvons surveiller toute violation active susceptible de compromettre l'alignement sur le PAI 10 obligatoire. En août 2023, notre approche détecte environ 200 violations actives ayant un impact sur environ 150 entreprises.

Clarity AI traite également des indicateurs obligatoires 11, 12 et 13 en menant des campagnes de collecte de données, et nous examinons minutieusement les données disponibles concernant l'indicateur facultatif 9, relatif aux politiques des entreprises en matière de droits de l'homme. En ce qui concerne l'indicateur obligatoire 14, nous utilisons des bases de données pour évaluer l'implication des entreprises dans la production d'armes controversées. 

Sachant que les indicateurs sociaux de SFDR relatifs aux garanties minimales peuvent changer en cas de révision de l'acte délégué de SFDR , nous nous tenons au courant des révisions réglementaires dans l'intérêt de nos clients. Contactez nous à l'adresse Clarity AI, et nous vous aiderons à faire en sorte que votre portefeuille réponde aux normes de sauvegarde minimale.